5 tapaa säästää välittäjän palkkioissa, jos olet aloitteleva sijoittaja

2024 Kirjoittaja: Malcolm Clapton | [email protected]. Viimeksi muokattu: 2024-01-15 16:43

On parempi laskea kulut ennen ensimmäistä kauppaa osakemarkkinoilla.

Ilman sijoituskokemusta on vaikea kuvitella, kuinka välittäjäpalkkiot vaikuttavat tulokseen pitkällä aikavälillä. Esimerkiksi 3% tapahtuman summasta näyttää olevan pikku juttu: 1000:sta se on vain 30 ruplaa. Mutta jos käytät arvopapereihin 15 000 kuukaudessa, ostopalkkio on 5 400 ruplaa vuodessa.

Mutta sijoittaja ei maksa välittäjälle vain ostaessaan, vaan myös myydessään arvopapereita. Ajan myötä myös tapahtumia ja provisioita tulee lisää: tilin ylläpitoon, valuutanvaihtoon, ostettujen arvopapereiden varastointiin ja kirjanpitoon. Ja mitä kauemmin sijoittaja on ollut osakemarkkinoilla, sitä enemmän hänen on maksettava.

On olemassa useita tutkimuksia, jotka osoittavat, että jopa 1 % palkkioista kuluttaa jopa 20 % voitosta 10 vuoden horisontissa. Yli 5 %:n palkkio riistää sinulta lähes 80 % voitostasi vertailukelpoisena ajanjaksona. Tämä ero johtuu koronkoron taikuudesta, joka voi toimia sekä sijoittajan käsissä että häntä vastaan.

Miksi kaupankäynti pörssissä ei toimi ilman välittäjää?

Pörssi on erityinen alusta, jossa voit ostaa ja myydä arvopapereita: osakkeita, joukkovelkakirjoja, pörssirahastojen osakkeita. Sijoittajat sijoittavat rahansa niihin ja odottavat saavansa voittoa transaktioista.

Yksityinen sijoittaja ei voi suoraan käydä kauppaa omaisuuserillä, joten hänen on löydettävä välittäjä. Se voi olla toimiluvan saanut pankki tai välitysyritys.

Välittäjä ostaa ja myy arvopapereita sijoittajan puolesta ja ylläpitää hänen kaupankäyntitiliään. Jotkut tarjoavat lisäpalveluita: sijoitusneuvojan tai portfoliopalvelun kätevän sovelluksen muodossa. Välittäjä ottaa palkkion palveluistaan.

Mitä palkkioita välittäjä voi ottaa

Kuten olemme jo sanoneet, välittäjä ei auta sijoittajaa vain tekemään transaktioita pörssissä. Siksi provisioita voi olla paljon.

Provisio pörssissä tehdystä liiketoimesta. Joka kerta kun ostat tai myyt arvopaperin, välittäjä kirjaa summan pois prosenttiosuutena liiketoimesta. On tariffeja kiinteällä vähimmäismaksulla. Esimerkiksi 0, 025%, mutta vähintään 50 ruplaa. Pörssi veloittaa välittäjän lisäksi tällaisen palkkion. Joten Moskovan pörssin kurssi on noin 0,01% kaupasta.

• Tilin ylläpitomaksu. Kaikki välittäjät eivät veloita. Maksusumma veloitetaan kerran kuukaudessa tai päivittäin tasaerissä.
• Talletusmaksu. Säilytysyhteisö on osakemarkkinoilla välittäjä, joka tallentaa ja tallentaa kaikki tiedot sijoittajan arvopapereista. Monet välittäjät eivät veloita tästä rahaa. Mutta jos tekevät, niin kiinteänä summana kerran kuukaudessa ja pääsääntöisesti, jos tilillä tapahtui liikettä.
• Palkkio varojen tallettamisesta ja nostamisesta. Tämä on prosenttiosuus summasta, jonka asiakas tallettaa tai nostaa välitystililtään liiketoimia varten.

Sattuu niin, että kaikkia palkkioita ei ole ilmoitettu hintasivulla. Siksi on erittäin tärkeää tutustua huolellisesti kaikkiin sopimuksen ehtoihin ennen sopimuksen tekemistä ja esittää esiin tulleet kysymykset toimiston tekniselle tuelle tai konsulteille.

Kuinka säästää välittäjän palkkioissa

1. Valitse välittäjä, jonka tariffi sopii tavoitteisiisi

Vaikka tilin ja säilytyskeskuksen ylläpidosta ei peritäkään välitystä, ei toimi ollenkaan, jos välittäjälle ei makseta palveluista. Voit vähentää kustannuksia, jos päätät ensin, mitä haluat sijoitukselta ja minkä riskin olet valmis ottamaan.

On kaksi tapaa ansaita rahaa osakemarkkinoilla: sijoittaa ja spekuloida.

Passiiviset tai pitkäaikaiset sijoittajat he ostavat arvopapereita ja pitävät niitä salkussa 5-10 vuotta tai kauemmin ja saavat tuloa osakkeiden arvonnoususta ja osingoista.

Keinottelijat tai kauppiaat, tehdä liiketoimia varojen nousun tai laskun aikana ja ansaita arvoerosta. Ostoksia ja myyntiä voi olla paljon, useita kymmeniä päivässä. Pörssissä spekulointi vie siis paljon aikaa.

Ymmärtääksesi millainen sijoittaja olet, sinun on vastattava kysymyksiin.

• Kuinka usein aiot ostaa ja myydä arvopapereita? Pidätkö omaisuuttasi salkussasi vähintään 5 vuotta sijoittajana? Tai kuinka kauppias myy arvopaperin sen arvon muuttuessa?
• Mikä tarkoitus on ostaa omaisuutta salkkuun? Jos aiot hankkia itsellesi sijoituksista rahaa eläkkeen turvaamiseen tai lasten koulutuksen maksamiseen, aika antaa sinun sijoittaa konservatiivisiin instrumentteihin pienellä riskillä ja odottaa tuloja. Jos sinulla on lyhyen aikavälin tavoite, kuten auton ostaminen tai matkustaminen, tuskin pystyt ansaitsemaan tarvittavaa summaa nopeasti passiivisella sijoittamisella. Siksi sinun on oltava hieman aktiivisempi: sijoittaa korkean riskin instrumentteihin tai myydä ja ostaa arvopapereita koron muuttuessa.

On kuitenkin tärkeää muistaa, että spekulointi vaatii kokemusta. Aloittelevalle sijoittajalle, vaikka aika on tiukka, on parempi harjoitella perinteisillä strategioilla ja jättää kaupankäynti myöhempään, jos se on edelleen kiinnostavaa.

Jevgeni Martšenko

Nykyään välittäjien välisen kilpailun vuoksi palkkiot laskevat, eikä talletuskuluja ole käytännössä missään. Siksi voimme valita tavoitteisiimme välittäjän pienin kustannuksin.

Esimerkiksi pitkäaikaisen sijoittajan, joka tekee harvoin kauppoja, on kannattavampaa valita välittäjä, jolla on hieman korkeammat osto- ja myyntipalkkiot, mutta samalla ilman kuukausimaksua.

Yleisesti ottaen strategiasta riippumatta on parempi etsiä tarjouksia ilman kiinteää vähimmäismaksua kauppaa kohden. Mitä enemmän sijoittaja tekee ostoja ja myyntiä, sitä vähemmän kannattavia tällaiset tariffit ovat hänelle.

Kauppiaiden tai suurten sijoittajien tulisi kiinnittää huomiota tariffeihin, joissa korot laskevat liikevaihdon kasvaessa: mitä enemmän kulutat, sitä vähemmän maksat.

Kun menetelmä ei toimi

On oikein etsiä vähimmäispalkkioita, mutta säästäminen ei tarkoita rahan ansaitsemista. Joskus valinnassa on tärkeämpää tarkastella tilin täydentämisen nopeutta, esimerkiksi antaa etusija sellaisen pankin välittäjille, jossa sinulla on jo rahaa. Enemmän tai vähemmän konservatiivisia strategioita käyttävälle sijoittajalle nopeudella ei yleensä ole suurta merkitystä. Mutta elinkeinonharjoittajalle, joka ansaitsee rahaa koronvaihteluilla, rahansiirron nopeus voi olla kriittinen.

Sattuu myös niin, että välittäjän kanssa työskentely on hankalaa. Esimerkiksi Pietarin pörssiin ei pääse sisään, tuki ei ole vastuussa, ja veroviraston asiakirjojen valmisteluun otetaan upeita rahaa. Silloin kannattaa harkita välittäjää, jolla on hieman korkeammat palkkiot, mutta kätevä sovellus ja riittävä 24/7-tuki.

Jos strategian valinta on edelleen vaikeaa, mene vähimmäispalkkiolla välittäjän puoleen, jonka palveluita on kätevä käyttää.

Mitä tarkistaa

• Mitkä ovat välittäjän hinnat.
• Kuinka palkkion suuruus riippuu tapahtuman määrästä. Onko olemassa kiinteä minimi.
• Onko talletusmaksu ja mikä on kuukausimaksu. Mitä tapahtuu, jos et käytä tiliä etkä suorita tapahtumia.
• Onko varojen tallettamisesta tilille palkkio.
• Mikä on provisio varojen nostamisesta.
• Kuinka nostaa valuuttaa. Kuinka paljon maksaa valuutan muuntamisesta rupliksi ja päinvastoin.
• Mihin tariffiin voit nyt muodostaa yhteyden (jotkut välittäjät tarjoavat yhden tariffin kaikille uusille asiakkaille, toiset katsovat summaa, jolla sijoittaja tuli). Kuinka voit vaihtaa toiseen, jos olosuhteet muuttuvat, jos esimerkiksi päätät spekuloida vaihdolla.

Muista, että voit aina vaihtaa välittäjää, jos jokin ei sovi sinulle. Totta, sinun on odotettava 5-6 viikkoa ja maksettava arvopapereiden siirto ja uudelleenrekisteröinti.

2. Valitse tariffi ottaen huomioon investointisi määrän

Välittäjien on hyödyllistä palvella sijoittajia, joilla on suuria sijoituksia ja suuria liikevaihtoja, joten he luokittelevat asiakkaat transaktioiden lukumäärän ja sijoitusten määrän mukaan.

Vaikuttavan pääoman (alkaen miljoona ruplaa) omistajia voidaan auttaa salkunhoidossa, tarjota pääsy laajaan markkina-arvopapereihin ja OTC-instrumentteihin sekä alentaa palkkioita.

Sinun on kuitenkin tarkasteltava palkkioiden lisäksi myös kiinteiden vähimmäismaksujen olemassaoloa. Mitä vähemmän sijoittaja aikoo sijoittaa, sitä tärkeämpää hänen on etsiä tariffia ilman niitä. Muuten se on yksinkertaisesti kannattamatonta. Joten osakkeiden ostamisesta 1 tuhannella ruplalla palkkio ilman vähimmäiskorkoa on 0,3% tai 3 ruplaa. Ja vähimmäiskorolla, esimerkiksi 10 ruplaa, maksat 3 kertaa enemmän. Tällaisilla hinnoilla palkkiolla ei ole merkitystä 3, 4 tuhannen transaktiossa. Tässä tapauksessa palkkio on 10, 2 ruplaa, mikä on suurempi kuin vaadittu vähimmäismaksu.

Nämä ovat satunnaisia lukuja, mutta ne osoittavat, miten se toimii yleensä ja kannattaako sinun tyytyä vähimmäismaksukompromissiin. Ennen kuin valitset tariffin, voit arvioida, kuinka välittäjän hinnat liittyvät sijoittamiisi summiin.

Kun menetelmä ei toimi

Jotkut välittäjät yhdistävät kaikki uudet asiakkaat samaan tariffiin pääoman määrästä riippumatta. Toisaalta se on kätevä aloittelijoille pienillä määrillä. Mutta toisaalta voit saada oletuksena täysin sopimattoman tariffin. Tässä tapauksessa sinun on kerättävä asiakirjat ja matkustattava toimistoon vaihtaaksesi toiseen.

Mitä tarkistaa

• Kuinka tariffi riippuu salkun liikevaihdosta ja arvosta. Jos sijoittajalla on esimerkiksi yli miljoona ruplaa, tarjoaako välittäjä alennettua palkkiota tällaisesta summasta.
• Onko välitystilillä oltava vähimmäissumma?
• Mitä tapahtuu, jos sijoittaja haluaa nostaa osan rahoista.

Etsi välitystakoja, jos haluat sijoittaa merkittävää pääomaa.

3. Osta välittäjän osakeinstrumentteja

Osakkeiden ja joukkovelkakirjojen lisäksi osakemarkkinoilta voi ostaa sijoitusinstrumentteja: ETF:itä ja pörssisijoitusrahastoja.

Nämä rahastot omistavat erilaisia varoja (eli salkut ovat hyvin hajautettuja, mikä tarkoittaa, että ne ovat suojassa riskeiltä) ja myyvät osakkeitaan tai osakkeitaan melko halvalla. Ja tämä on kätevä sijoittajalle.

Esimerkiksi, jos haluat koota itsenäisesti yhdysvaltalaisten osakkeiden salkun, sinun on käytettävä vähintään 1 000 dollaria. Tai voit ostaa osuuden Sber-S&P 500 BPIF:stä noin 1 500 ruplasta ja tulla osaomistajaksi Yhdysvaltojen 500 kalleimman julkisen yrityksen osakkeissa: Apple, Amazon, Microsoft ja muut.

Eri palveluntarjoajat luovat omia varojaan. Esimerkiksi VTB:llä on BPIF Mosbirzh-indeksille ja Tinkoff kullalle. Jos sijoittaja ostaa tuotteen välittäjältä, myynti-, osto- ja säilytyspalkkioita ei välttämättä makseta.

Kun menetelmä ei toimi

Usein välittäjä mainostaa nollapalkkiota kauppaa kohden, mutta "unohtaa" mainita muut maksut. Esimerkiksi Tinkoff-rahaston ostajan on maksettava provisio rahastoyhtiön kulujen ja palkkioiden kattamiseksi. Yhteensä se tulee olemaan enintään 1 % nettovarallisuuden keskimääräisestä vuosiarvosta.

Jos ostat varoja pitkään, kertaluonteisen palkkion määrä tapahtumaa kohti on merkityksetön. Rahaston ylläpidon vuosimaksulla on paljon voimakkaampi vaikutus sijoitusten kannattavuuteen.

Jevgeni Martšenko

Pitkäaikaisen asiakkaan, joka sijoittaa käyttämällä ETF:iä tai sijoitusrahastoja, tulee ehdottomasti kiinnittää huomiota tuoterakenteeseen sidottuihin palkkioihin. Et näe näitä maksuja erillisellä rivillä välittäjän raportissa, joten ne on erittäin helppo jättää huomiotta.

Esimerkiksi useimmat kotimaiset BITIF-maksut sisältävät noin 1 %:n palkkiot, mutta jotkut ETF-palveluntarjoajat voivat ommella 2-4 %, mikä muuttaa tämän tuotteen todellisen kannattavuuden tyhjäksi. Vertailun vuoksi ulkomaisten ETF-rahastojen joukosta löydät korkealaatuisia vaihtoehtoja, joiden palkkiot ovat alle 0,2%.

Yleensä osta välittäjän osakeinstrumentteja vain, jos tiedät niiden kaikkien palkkioiden koon.

Mitä tarkistaa

• Onko välittäjällä omia tuotteita, joista ei peritä provisiota osto- ja myyntitapahtumissa?
• Mitä lisäpalkkioita näiden omaisuuserien ostajalle on maksettava.

4. Osta valuuttaa tapahtumia varten suurissa erissä

Pörssissä, joka käy kauppaa ulkomaisilla arvopapereilla, sijoittaja saattaa tarvita rahaa muista maista: dollareita, euroja, puntia. On kätevää ostaa niitä välittäjän kautta. Valuuttakurssi on pääsääntöisesti kannattavampi kuin valuutanvaihtopisteessä tai pankissa.

Jotkut välittäjät antavat sinun ostaa valuuttaa yhdestä yksiköstä, toiset - vain erissä, esimerkiksi 1000 eurolla. Erä on kannattavampi: palkkio kaupasta on pienempi.

Jos rahat eivät riitä, voit vähitellen täydentää tiliäsi ja tehdä ostoksia harvemmin, mutta isommalla summalla. Säästä esimerkiksi ruplaa joka kuukausi, kunnes olet kerännyt tarpeeksi ostaaksesi 1000 dollaria.

Kun menetelmä ei toimi

Voit kerätä rahaa ostaaksesi paljon rauhallisilla markkinoilla, kun ei ole voimakasta volatiliteettia - arvopaperien jyrkkiä nousuja ja laskuja. Jos sinun on kiireellisesti ostettava pudonnut osake eikä ole aikaa säästää paljon, on parempi olla menettämättä oikeaa hetkeä.

Mitä tarkistaa

• Riippuuko palkkio ostettujen arvopapereiden tai valuutan määrästä tai arvosta.
• Mitkä erät on kannattavampaa ostaa irtotavarana alennuksella.

5. Catch promootiot ja bonukset välittäjiltä

Jos käytät sitä uusille asiakkaille, voit saada tarjouksia lahjaksi tai ilmaisena palveluna ensimmäisten kuukausien aikana.

Kun menetelmä ei toimi

Usein, kun promootio päättyy, välittäjä siirtää sijoittajan epäedulliseen korkoon. Siksi, ennen kuin osallistut kampanjoihin, tutustu aina kaikkiin ehtoihin ja rajoituksiin.